高盛展望AI新纪元：英伟达NVDA.US开篇基建与盈利潜力接棒主导

2024-03-15 23:45来源：证券之星阅读量：9297

智通财经APP获悉，高盛强调了其认为的人工智能交易的下一阶段，指出美国股市中对人工智能的乐观情绪“虽高”，但尚未达到科技泡沫或新冠疫情后的高点。

高盛预计，人工智能交易将经历“三个广泛的后续阶段”，这源于第一阶段，即英伟达的热潮。高盛强调，英伟达在短期内取得了最显著的人工智能成功，其收益推动了自2023年初以来522%的回报。

高盛表示:“预计英伟达的销售额在短短两年内增长300%。尽管人工智能乐观情绪高涨，但自2023年初以来，该股的前瞻市盈率几乎未变。”

以下是高盛对人工智能接下来发展的看法:

第二阶段:基础设施

该投资银行表示，第二阶段将关注英伟达之外的股票，这些股票与人工智能所需的整体基础设施密切相关。

“根据我们的框架，这一阶段包括半导体公司、云服务提供商、数据中心REITs、硬件和设备公司、安全软件股票和公用事业公司。”

高盛称，可能属于更广泛的人工智能基础设施生态系统的公司包括博通、亚马逊(AMZN.US)和思科(CSCO.US)等。

第三阶段:收入增强

高盛预测，第三阶段将围绕能够将人工智能整合到产品中以增强整体收入的商业模式构建。“这一阶段与许多软件和IT服务公司的管理层评论和股票表现相一致。”

高盛提供了一些可能的竞争者名单。列出的一些名字包括财捷、ServiceNow(NOW.US)和MongoDB(MDB.US)。

第四阶段:生产力提升

根据高盛的说法，这一阶段将专注于实施人工智能以提高一般业务生产力的企业，“在劳动密集型行业中，通过人工智能自动化的工作面临最大的效率提升潜力。”

高盛表示:“根据我们之前的工作，软件和服务以及商业和专业服务在广泛采用人工智能通过劳动生产率提升盈利方面有最大的潜力。”